Retraite, dépendance et capacité, gérer l'argent pendant les vingt dernières années, et décider tant que vous le pouvez

• Une procuration ne peut être signée que par une personne qui a encore la capacité de la comprendre, une fois la capacité perdue, la famille a besoin à la place d'une ordonnance d'un tribunal ou d'un organisme, dans chacun des sept pays.

• L'Aged Care Act 2024 de l'Australie est entré en vigueur le 1 novembre 2025 avec un nouveau test de ressources, un plafond à vie de A$130,000 ou quatre ans sur les contributions aux soins non cliniques, et une retenue par le prestataire de 2% par an sur le dépôt remboursable pendant cinq ans au maximum, le plafond de soins de £86,000 en Angleterre a été annulé en juillet 2024 et les seuils de capital restent à £23,250 et £14,250, Medicaid aux États-Unis applique une période de retour de soixante mois aux dons.

• Les pensions au Royaume-Uni entrent dans l'impôt sur les successions à partir de April 2027, la super australienne versée à des non-dépendants est taxée à 17% sur la composante imposable, la plupart des comptes de retraite hérités aux États-Unis doivent être vidés dans les dix ans.

L'accumulation se termine à la retraite. La décumulation est la période de quinze ou vingt ans durant laquelle on vit de ce qui a été constitué, pensions, super, épargne, logement. Puis, pour la plupart des personnes, vient une phase plus courte pendant laquelle quelqu'un d'autre prend les décisions, soins, capacité, succession. La planification financière est excellente dans la première phase, compétente dans la deuxième, et largement muette sur la troisième, car la troisième n'est pas un problème d'argent. C'est un problème de jugement, et le jugement est la seule chose que le plan ne peut pas fournir.

Tirez d'abord l'imposable et le garanti dans le bon ordre, gardez assez de certitude pour dormir, et décidez tôt de l'usage du logement. La question de l'ordre, quel pot utiliser d'abord, est la même dans chaque pays et a des réponses différentes.

En Australie, la super en phase de pension est exempte d'impôt après soixante ans sur les soldes jusqu'au plafond de transfert de A$2 million (à partir de July 2025), elle est donc utilisée en premier et les investissements imposables hors super sont conservés ou donnés, la taxe proposée de 15% sur les gains au-dessus de A$3 million modifie les calculs pour les soldes les plus importants. Aux États-Unis, l'ordre habituel consiste à utiliser d'abord les comptes imposables, puis les IRA traditionnels, puis le Roth, avec des conversions Roth pendant les années à faible revenu entre la retraite et les distributions minimales obligatoires qui commencent à soixante-trois ans (soixante-quinze à partir de 2033), un couple qui convertit régulièrement pendant ses soixante ans transmet à ses enfants un compte exonéré d'impôt au lieu d'une facture fiscale sur dix ans. Au Royaume-Uni, le changement de 2027 inverse l'ancien conseil de garder la pension pour la fin, à partir de April 2027 une pension non touchée est un actif taxable de la succession, ainsi le plan de décumulation dépense désormais la pension et préserve les ISA et les biens immobiliers, avec le capital de 25% exonéré d'impôt, plafonné à £268,275, pris dans le cadre d'un plan plutôt que par défaut. Au Canada, les retraits minimaux du RRIF commencent l'année qui suit son ouverture et augmentent avec l'âge, et le plan porte sur le compte de quel conjoint utiliser et sur l'opportunité de fractionner le revenu de pension. Une rente achète de la certitude à un prix, la décumulation conserve le contrôle avec un risque, la plupart des retraités veulent un socle de revenu garanti, pension d'État, rente, prestation déterminée, couvrant les coûts fixes et la décumulation au-delà.

Le logement est le dernier actif et le plus grand, qu'il finance les soins, revienne aux enfants, ou soit vendu pour dégager du cash est une décision qui doit être prise, et non subie par défaut. Les contributions de downsizer à la super en Australie (A$300,000 chacun provenant de la vente d'un logement détenu depuis dix ans), l'equity release au Royaume-Uni (avec ses intérêts composés), et l'hypothèque inversée aux États-Unis transforment tous le logement en revenu, chacun a un coût que les enfants découvrent plus tard.

Elle passe par désignation, en dehors du testament, et est taxée différemment dans chaque pays. Le changement de 2027 au Royaume-Uni, l'impôt australien sur les prestations de décès pour les non-dépendants, et la règle des dix ans aux États-Unis sont les trois pièges dans lesquels les familles tombent le plus souvent, Pension and super death benefits expose les trois avec les désignations qui les déterminent.

Le village de retraite australien est une chose distincte des soins aux personnes âgées et c'est le contrat qui fait du tort aux familles, frais de gestion différés de 20 à 35 percent du prix d'entrée ou de sortie, frais de remise en état, et remboursement qui peut attendre jusqu'à la revente de l'unité. Aged care and retirement living donne les exemples.

La capacité est l'aptitude juridique à prendre une décision particulière au moment où elle est prise, comprendre l'information, l'évaluer et communiquer un choix. Elle est propre à chaque décision, une personne peut perdre la capacité de gérer des placements et conserver la capacité de décider où elle vit. Elle se perd en général progressivement, et la démence en est la cause commune, le diagnostic intervient souvent des années après le début du déclin, et les documents qui exigent la capacité sont souvent laissés à plus tard. Environ une personne sur dix de plus de soixante-cinq ans et un tiers de plus de quatre-vingt-cinq ans vivent avec une démence, ce qui signifie qu'un couple octogénaire a plus d'une chance sur deux que l'un des deux aura besoin du document. Chaque pays a un instrument de capacité, signé tant que la capacité est présente, qui continue de produire effet après sa disparition, la procuration durable, permanente ou persistante, et son équivalent pour la santé. Sans cela, la famille saisit un tribunal ou une juridiction spécialisée pour obtenir une tutelle, ce qui est plus lent, public et ne correspond pas au choix de la personne. Capacity, dementia and the power of attorney contient le tableau par pays.

La plupart des abus financiers envers les personnes âgées sont commis par la famille, et la plupart commencent avec la procuration, le fils qui "emprunte", la fille qui s'installe et prend le contrôle des comptes. Des études australiennes et britanniques situent la prévalence des abus financiers à environ une personne âgée sur vingt, et l'auteur des abus est, dans la plupart des cas signalés, un enfant adulte. Les protections sont ordinaires, deux mandataires agissant ensemble pour les grandes décisions, obligation de tenir des comptes, une troisième personne de confiance pouvant consulter les relevés, une banque informée de qui détient l'autorité, et une clause interdisant les dons au-delà d'un montant fixé. La personne qui choisit un mandataire doit choisir d'abord pour l'honnêteté et ensuite pour la compétence, et doit en expliquer les raisons, par écrit, afin que ce choix ne puisse pas être discrètement annulé.

Où vous voulez vivre lorsque vous ne pouvez plus choisir. À quoi ressemble une bonne journée. Qui décide, et qui doit être écouté. Ce que vous refuseriez. Quels biens doivent aller où, et pourquoi. Si l'entreprise doit être vendue ou conservée. Rien de tout cela n'est une décision financière, et chacune sera prise par quelqu'un. Le plan peut nommer la personne qui décide. Il ne peut pas dire ce que vous auriez décidé, sauf si vous l'avez dit tant que vous le pouviez encore, dans une forme à laquelle la famille peut revenir.

1. Signez maintenant les documents de capacité que votre pays utilise, pour l'argent et pour la santé.

2. Vérifiez toute désignation de pension, de super et de police par rapport au testament.

3. Décidez à quoi sert le domicile et écrivez-le.

4. Choisissez un mandataire pour son honnêteté, ajoutez-en un second pour les grandes décisions, et informez la banque.

5. Fixez l'ordre des retraits avec un conseiller selon les règles de cette année, et revenez-y lorsque les règles changent.

6. Dites à quoi ressemble une bonne journée et qui doit être écouté, dans une forme qui dure.