Trust dan struktur dijelaskan: family trust, revocable dan irrevocable trust, testamentary, dynasty, foundation

• Trust memisahkan kepemilikan hukum, trustee, dari manfaat, beneficiaries, berdasarkan aturan yang ditulis oleh orang yang mendirikannya, settlor; tidak seorang pun dalam discretionary trust memiliki hak yang pasti.

• Amerika Serikat menggunakan trust terutama untuk menghindari probate dan merencanakan pajak warisan; Australia dan Selandia Baru menggunakan discretionary family trust sebagai sarana sehari-hari untuk aset keluarga dan usaha; Britania Raya mengenakan pajak pada sebagian besar family trust saat masuk, setiap sepuluh tahun dan saat keluar berdasarkan rezim relevant-property.

• Akta trust memuat kendali. Letter of wishes, satu halaman yang tidak mengikat, adalah satu-satunya dokumen dalam struktur yang memuat alasan settlor.

Trust adalah pengaturan di mana satu orang atau perusahaan, trustee, memegang aset untuk kepentingan orang lain, beneficiaries, berdasarkan ketentuan akta yang ditulis oleh orang yang memasukkan aset tersebut, settlor. Trustee memiliki aset secara hukum dan wajib menggunakannya sebagaimana dinyatakan dalam akta. Di sebagian besar negara, tidak ada yang diajukan ke pengadilan untuk membentuknya, itulah sebabnya keluarga dapat membangunnya secara privat dan mengapa trust bertahan lebih lama daripada orang yang membentuknya.

Empat peran muncul dalam hampir setiap trust. Settlor memberikan. Trustee memegang dan memutuskan. Beneficiaries menerima. Seorang protector, jika ditunjuk, mengawasi trustee dan dapat menggantikannya. Akta adalah konstitusinya; letter of wishes adalah suara settlor di dalamnya. Appointor, dalam akta Australia, memegang kekuasaan untuk mengangkat dan memberhentikan trustee, dan sering kali merupakan peran paling penting dalam struktur dan paling sedikit dipahami: siapa pun yang memegangnya mengendalikan trust, dan itu berpindah melalui wasiat appointor atau aturan bawaan akta, yang paling sering menjadi tempat family trust hilang.

Wasiat menyerahkan aset saat kematian, sekaligus, kepada orang yang disebutkan, yang kemudian memilikinya sepenuhnya. Trust memegang aset selama yang dinyatakan dalam akta, dengan syarat tertentu, dan ada orang lain yang memutuskan. Sebagian besar keluarga membutuhkan wasiat; sebagian juga membutuhkan trust.

Trust hidup yang dapat dibatalkan (Amerika Serikat)

Anda mengendalikannya, dapat mengubahnya, dan trust itu menjadi tidak dapat dibatalkan ketika Anda meninggal. Fungsinya adalah menjaga aset agar tidak melalui probate dan tidak masuk catatan publik. Trust ini tidak memberi keuntungan pajak: asetnya tetap berada dalam warisan Anda, dan trust diabaikan untuk pajak penghasilan selama Anda hidup. Sebagian besar rencana waris Amerika dengan nilai di atas ukuran sederhana memiliki satu, dengan wasiat pour-over untuk menangkap apa pun yang tersisa di luar trust, dan kegagalan yang paling umum adalah rumah atau rekening pialang yang tidak pernah benar-benar dialihkan namanya ke trust.

Trust diskresioner atau trust keluarga (Australia, Selandia Baru, Britania Raya)

Wali trust memutuskan anggota dari kelompok penerima manfaat mana yang menerima penghasilan atau modal, dan kapan. Kendaraan sehari-hari di Australia untuk investasi dan usaha keluarga, karena penghasilan dapat dialirkan kepada anggota keluarga yang dikenai pajak dengan tarif terendah dan aset dipegang untuk keluarga, bukan oleh anggota mana pun. Penghasilan yang tidak dibagikan dikenai pajak kepada wali trust pada tarif marjinal tertinggi, itulah sebabnya distribusi diselesaikan setiap bulan Juni. Trust biasanya tidak dapat berlangsung lebih dari delapan puluh tahun, Australia Selatan tidak memiliki batas. Di Britania Raya struktur yang sama berada dalam rezim relevant-property, beban 20% atas aset yang ditetapkan di atas nil-rate band, beban berkala hingga 6% setiap sepuluh tahun, beban keluar di antaranya, dan penghasilan serta keuntungan dikenai pajak pada tarif trust. Keluarga Inggris menggunakannya untuk kendali dan perlindungan, bukan untuk pajak.

Testamentary trust

Dibuat oleh wasiat, lahir pada saat kematian. Orang Australia menggunakannya secara luas karena penghasilan yang dibayarkan kepada anak di bawah umur dari testamentary trust dikenai pajak pada tarif dewasa, bukan tarif anak di bawah umur yang bersifat penalti, sehingga biaya sekolah menjadi distribusi yang efisien pajak; keluarga di mana pun menggunakannya untuk kendali atas ahli waris yang muda, rentan, atau boros dan untuk perlindungan dari perceraian atau kebangkrutan penerima manfaat. Tidak ada biaya sampai trust itu mulai berjalan, dan wasiat dapat memberi pilihan kepada penerima manfaat apakah akan menggunakannya.

Trust tidak dapat dibatalkan dan ILIT (Amerika Serikat)

Aset yang diberikan selamanya, keluar dari harta untuk pajak. Pemberian memakai pembebasan seumur hidup; pertumbuhan setelah pemberian berada di luar harta selamanya. Irrevocable life insurance trust memiliki polis sehingga hasil pencairan berada di luar harta kena pajak, sering kali untuk membayar pajak atas semuanya yang lain; polis yang dialihkan ke dalamnya dalam waktu tiga tahun sebelum kematian ditarik kembali ke dalam harta berdasarkan section 2035, itulah sebabnya trust seharusnya membeli polis tersebut, bukan menerimanya. Setelah dibuat, settlor tidak dapat mengambilnya kembali.

Trust dinasti dan trust lompat generasi (Amerika Serikat)

Dibangun untuk bertahan lintas generasi di negara bagian yang telah menghapus rule against perpetuities yang lama, di antaranya South Dakota, Delaware, Nevada, Alaska, Wyoming, menggunakan generation-skipping transfer exemption, US$15 million per orang mulai 2026, sehingga pajak dibayar sekali saja, bukan pada setiap kematian. Hanya masuk akal di atas pembebasan, dan hanya dengan keluarga yang dapat mengelola struktur yang pendirinya tidak akan pernah melihat akhirnya.

Grantor trust, GRAT, dan estate freeze

Alat Amerika untuk memindahkan pertumbuhan keluar dari harta sebelum penjualan, grantor retained annuity trust, yang menyerahkan pertumbuhan di atas tingkat tetap kepada ahli waris dengan sedikit atau tanpa gift; intentionally defective grantor trust, yang membeli aset dari pendiri dengan note angsuran; dan padanan Kanada, estate freeze, yang mengubah common shares pendiri menjadi preferred shares bernilai tetap sehingga pertumbuhan terakumulasi pada common shares baru yang dipegang oleh trust keluarga. Perencanaan warisan bernilai tinggi menempatkannya dalam dua belas bulan sebelum penjualan.

Bare trust, trust protektif, dan trust kebutuhan khusus

Bare trust memegang untuk satu orang sepenuhnya, hanya sebagai tempat penampung. Trust protektif melindungi penerima manfaat dari dirinya sendiri atau para kreditor. Special-needs trust (AS), special disability trust (AU), atau disabled person's trust (UK) mendukung seseorang dengan disabilitas tanpa mendiskualifikasinya dari manfaat publik: supplemental needs trust di Amerika Serikat menjaga Medicaid dan SSI; special disability trust Australia melindungi hingga jumlah yang dibatasi dari pengujian aset pensiun; disabled person's trust di Britania Raya dikecualikan dari beban relevant-property.

Trust alter-ego dan joint-partner (Kanada)

Untuk settlor berusia di atas enam puluh lima tahun, aset masuk pada biaya perolehan, tidak ada deemed disposition saat masuk, settlor tetap menerima penghasilan seumur hidup, dan aset berpindah di luar wasiat dan di luar probate saat kematian. Jawaban Kanada untuk revocable trust Amerika, dengan aturan deemed disposition dua puluh satu tahun ditangguhkan sampai kematian settlor.

Negara-negara hukum sipil membangun kendaraan lain untuk pekerjaan yang sama. Private foundation, Liechtenstein, Panama, Privatstiftung Austria, Familienstiftung Jerman, adalah badan hukum tanpa pemilik yang memegang aset untuk suatu tujuan atau keluarga, ia adalah kerabat trust di tempat trust tidak ada, dan Jerman mengenakannya pajak seolah-olah generasi baru mewarisi setiap tiga puluh tahun. Variable capital company Singapura dan private trust companies melayani family office. Brasil dan Meksiko menggunakan fideicomiso, sebuah trust berbasis kontrak. Holding company melakukan sebagian pekerjaan di mana-mana dan tidak melakukan bagian protektifnya sama sekali. Keluarga yang memilih di antara mereka pada dasarnya memilih pengadilan negara mana yang ingin mereka hadapi.

Seseorang yang Anda percayai dan akan bertahan lebih lama dari tugas itu, perusahaan yang Anda kendalikan, atau profesional yang mengenakan biaya. Individual trustee murah tetapi meninggal; corporate trustee yang dimiliki keluarga adalah standar Australia dan menempatkan kendali nyata pada siapa pun yang memegang saham dan kekuasaan appointor; professional trustee mahal, tidak memihak, dan merupakan jawaban yang tepat ketika para beneficiary tidak akur. Dua trustee lebih aman daripada satu; protector dengan kekuasaan untuk mengganti mereka bahkan lebih aman. Dan setiap trustee, siapa pun mereka, suatu hari akan diminta menjelaskan apa yang diinginkan settlor, dan hanya akan memiliki akta dan surat itu.

Discretionary trust memberi trustee kekuasaan untuk memilih. Akta menyatakan apa yang boleh dilakukan trustee; akta tidak pernah menyatakan apa yang akan dilakukan settlor. Letter of wishes mengisi celah itu: catatan pribadi yang tidak mengikat kepada trustee tentang siapa yang harus didahulukan, untuk apa uang itu, apa yang akan membuat settlor khawatir. Trustee yang baik jarang menyimpang darinya. Sebagian besar trust tidak memilikinya, dan yang memilikinya biasanya hanya selembar halaman yang ditulis sekali dan tidak pernah diperbarui. Itu juga selembar halaman. Semua yang akan dikatakan settlor di seberang meja, dalam kasus yang tidak diantisipasi oleh surat itu, tidak ada di dalamnya. Apa yang sebenarnya dibutuhkan trustee dari Anda menunjukkan contoh kerja.

1. Lindungi ahli waris yang muda, rentan, atau berisiko: testamentary, protective, atau special-needs trust.

2. Kendalikan bisnis atau rumah lintas generasi: discretionary atau family trust dengan protector, atau foundation di negara hukum perdata.

3. Pajak: hanya bersama penasihat di negara Anda; struktur yang sama menjadi manfaat di satu negara dan beban di negara berikutnya, dan trust yang efisien ketika keluarga tinggal di Sydney menjadi kewajiban pelaporan ketika seorang anak pindah ke Paris.

4. Privasi: trust di sebagian besar negara, revocable trust di Amerika Serikat.

5. Rawat pasangan, lalu anak-anak: life-interest atau testamentary trust, dan letter of wishes.